Les SCPI

[lebadeil]

#SCPILinxea

Mise à jour de mon tableau des SCPI / Linxea Spirit, avec prise en compte de vos commentaires (merci pour votre aide et reactivité)
En particulier les Frais de souscription et les frais de retrait sont spécifiques à cette AV (et plus attractifs que le cas général, cf tableau de @Pascal 75 )

Le but de ce tableau est un focus sur une AV spécifique (très bien placée sur les SCPI), un outil d'aide à la décision sur une page A4, des critères clefs, avec un code de couleurs, pour faciliter la lecture.

Dans ce cadre, Remake Live avec ses frais 0%, et son taux de distribution net de fiscalité étrangère (applicable en AV et sans rétrocession fiscal) est un très bon candidat.

Soyez indulgent svp, et n’hésitez pas si vous avez d'autres commentaires.

 

[SCPIMANN]

Les frais de 3% de sortie durant les 3 premières années et valable pour toutes les SCPI du contrat Spirit.

 

[lebadeil]

Les frais de 3% de sortie durant les 3 premières années et valable pour toutes les SCPI du contrat Spirit.

Ok merci @SCPIMANN , ça n'est donc pas lié aux frais de souscription 0 ?

 

[Grachhus]

Si la valeur de reconstitution est supérieur de +10% au prix de souscription, la SCPI est obligée d'augmenter le prix de souscription car il est trop décoté.

 

[SCPIMANN]

Ok merci @SCPIMANN , ça n'est donc pas lié aux frais de souscription 0 ?

non aucun rapport. Chez spirica c'est la règle pour tous les SPCI.

Tu as le détails dans le doc ci joint.

concernant remake en direct ll y a des frais de retrait durant les 5 premiers années, c'est donc plus avantageux en assurance vie pour ce cas...

 

[Nature]

Je me suis largement aidé des 2 tableaux de @Pascal 75

Super @lebadeil

Et voilà, l'union sacré @Pascal 75 et @lebadeil sur les tableaux de SCPI est faite :

 

[nikola31]

Ok merci @SCPIMANN , ça n'est donc pas lié aux frais de souscription 0 ?

C'est une pénalité, à différencier des frais classiques. Il faut prendre date et faire courir les 3 ans.

 

[sbene]

Collecte nette d'Epargne Pierre sur le dernier trimestre : 38 M€

 

[Pascal 75]

Rappel fiscal pour les nouveaux entrants.
Graph déjà diffusé ici mais important en cette période.

Source : Corum dont l'AV est le seul contrat en AV à rétrocéder l'avoir fiscal (Mécanisme de non double imposition)

 

[river]

Pour info les revenus mensuels de Remake ont été versés sur Linxea Spirit.

 

[msd51]

Bonjour,

Concernant la scpi Altixia Cadence XII, il est indiqué sur le 2ème bulletin trimestriel de 2024 :

TOF : 95,89% et dettes : 11,14%

​

 

[lebadeil]

Rappel fiscal pour les nouveaux entrants.
Graph déjà diffusé ici mais important en cette période.

Source : Corum dont l'AV est le seul contrat en AV à rétrocéder l'avoir fiscal (Mécanisme de non double imposition)


Afficher la pièce jointe 33679

Merci @Pascal 75 pour cette planche.
en AV, c'est bien la fiscalité française qui s'applique (donc Prelevements Sociaux mais pas d'impot si AV de plus de 8 ans, et sous le plafond de retrait de PV) ? en plus de la fiscalité étrangère.

Important en effet si Corum permet de retroceder l'avoir fiscal . Comment ca marche concretement en AV au dela des chiffres presentés ?

 

[Pascal 75]

Merci @Pascal 75 pour cette planche.
en AV, c'est bien la fiscalité française qui s'applique (donc Prelevements Sociaux mais pas d'impot si AV de plus de 8 ans, et sous le plafond de retrait de PV) ? en plus de la fiscalité étrangère.

Important en effet si Corum permet de retroceder l'avoir fiscal . Comment ca marche concretement en AV au dela des chiffres presentés ?

En AV c'est (hormis possible déduction fiscale) une imposition au PFU (qui risque d'augmenter) depuis le sept 2027

Chez Corum :

- > Valeur de retrait

Exemple de 60 K€ investis dans Corum Life Immo, soit 15% de Origin dans le profil donc 9 000 €.
On touche un dividende sur 9 000 €. La valeur affichée sur l’espace Life est la valeur de retrait si vous rachetez (7  923,6€). C’est identique à une souscription en direct : 9 000 € et en cas de revente, on touche 7  923,6 €.


-> Dividendes

Prenons l’exemple du dividende de décembre versé en janvier 2024.
Pour une part de SCPI CORUM Origin, le dividende a été de 5.88 € brut :

• 5.88€ brut en direct pour une part de 1 135€ (tout frais incluant 11.96%) moins la fiscalité étrangère de 20%, soit 4.70€ ;
• 5.88€ brut réinvestis, subissant 11.96% de frais, soit 5.176 € réinvesti net.

-> Crédit d'impot

Le montant de l'impôt est influencé par les crédits d'impôt et les conventions de non double imposition que la France a signées avec de nombreux pays. Ces mécanismes visent à éviter que les investisseurs soient imposés deux fois sur le même revenu: une fois dans le pays où se trouve le bien immobilier et une seconde fois en France.
Il y a un impôt français (+ PS) sur les 4,70 € (dividendes moins la fiscalité étrangère) et donc un crédit d'impôt versé à l'assureur pour éviter la double imposition.
C'est ce crédit d'impôt qui est reversé trimestriellement par Corum et gardé par les autres ...

Je suis peut-être un peu confus ... si les matheux / fiscalistes du forum ont d'autres exemples / explications pour compléter / corriger ma tentative ... je suis très preneur

 

[lebadeil]

Ou trouve ton la valeur de reconstitution de Activimmo ? pas vu dans le Bulletin Information T2 2024

 

[Pascal 75]

ou trouve ton la valeur de reconstitution de Activimmo ? pas vu dans le Bulletin Information T2 2024

Il n'y est pas.
Raison par laquelle j'ai déjà indiqué l'avoir obtenu auprès d'un conseiller (par téléphone)
Il sera communiquée à part : Probablement "une note" à l'instar de celle déjà communiquée en décembre 2023.

Raison pour laquelle, je serait très preneur de notes trimestrielles "standardisées"

Et nous sommes chanceux en SCPI, la documentation est bcp plus importante (+ de nombreux sites / courtiers spécialisés) que pour les FDs.
Je ne sais pas où tu as trouvé le temps et la patience (avec qq autres forumeurs) de colliger autant d'informations pour les FDs ...

 

[lebadeil]

#SCPILinxea

Mise à jour de mon tableau des SCPI / Linxea Spirit, avec prise en compte de vos commentaires (merci pour votre aide et reactivité)
En particulier les Frais de souscription et les frais de retrait sont spécifiques à cette AV

Le but de ce tableau est un focus sur une AV spécifique (très bien placée sur les SCPI), un outil d'aide à la décision sur une page A4, des critères clefs, avec un code de couleurs, pour faciliter la lecture.

Dans ce cadre, Remake Live avec ses frais 0%, et son taux de distribution net de fiscalité étrangère (applicable en AV et sans rétrocession fiscal) est un très bon candidat.

Soyez indulgent svp, et n’hésitez pas si vous avez d'autres commentaires.

 

[Philou75]

Dans ce cadre, Remake Live avec ses frais 0%, et son taux de distribution net de fiscalité étrangère (applicable en AV et sans rétrocession fiscal) est un très bon candidat.

Je confirme

 

[Pascal 75]

Je confirme😎

Oui.

Ma conviction est qu'il faut tout de même prendre en considération le % du patrimoine étranger en AV.

"Remake" : 63% à l'étranger.
La SDG a la volonté d'augmenter ce %

Il faut aussi prendre en considération la poche sociale (10% à terme) de Remake qui pourrait pondérer à la baisse le TD à long terme.

Il y a une certaine "déperdition" fiscale (non rétrocession de l'avoir fiscal sur la part "étranger") compensée actuellement par un super TD.

Voir si l'évolution du TD (forcément à la baisse -petite j'espère- dans les années à venir) et l'impact à long terme de la poche sociale compenseront toujours la relative inefficience fiscale

Pour ces 2 raisons, je qualifie Remake comme "bon candidat" et non comme "très bon candidat" (avis perso)

En ce sens, Iroko (55% étranger), Epsilon 360 (0% étranger) et les 3 Corum (rétrocession de l'avoir fiscal) sont, pour moi, de meilleurs candidats en AV.

En direct, Remake est un très bon candidat.

 

[lebadeil]

Oui.

Ma conviction est qu'il faut tout de même prendre en considération le % du patrimoine étranger en AV.

"Remake" : 63% à l'étranger.
La SDG a la forte volonté d'augmenter ce %

Il faut aussi prendre en considération la poche sociale (10% à terme) de Remake qui pourrait pondérer à la baisse le TD à long terme.

Il y aura une certaine "déperdition" fiscale (non rétrocession de l'avoir fiscal) compensée actuellement par un super TD.

Voir si l'évolution du TD (forcément à la baisse dans les années à venir) et l'impact à long terme de la poche sociale compenseront toujours la relative inefficience fiscale

Pour ces 2 raisons, je qualifie Remake comme bon candidat et non comme très bon candidat (avis perso)

En ce sens, Iroko, Epsilon 360 et les 3 Corum sont, pour moi de meilleurs candidats en AV.

Par contre, en direct, Remake est est très bon candidat avec 63% de son patrimoine à l'étranger.

merci @Pascal 75 , prochaine étape : identifier les AV dispo pour ces 3 SCPI (Iroko, Epsilon 360, et les 3 Corum) à partir de ton grand tableau. Et pour chaque SCPI les frais d'entrée, conditions de sortie , conditions d'encours (ex encours 30% max)

Si AV soumis à frais de versement (en plus des frais de souscription du fonds) , il faudra l'identifier, ainsi que les autres UC dans les AV adhoc, voir Fonds Euros.

Linxea Spirica presente l'avantage d"avoir des frais de versement AV = 0 , donc que les frais de souscription de la SCPI, et un large choix UC.

On va probablement voir apparaitre les AV Garance, Corum Life, Linxea Zen (Apicil) dans le paysage .... avec leurs caracteristiques à expliciter

PS. Linxea Spirica permettra quand meme a ceux qui ont des Fonds Datés / Fonds Obligataires aujourd'hui, d'envisager un possible arbitrage vers des SCPI lorsque le moment viendra.

 

[Pascal 75]

merci @Pascal 75 , prochaine étape : identifier les AV dispo pour ces 3 SCPI. Et pour chaque SCPI les frais d'entrée, conditions de sortie , conditions d'encours (ex encours 30% max)

Si AV soumis à frais de versement (en plus des frais de souscription du fonds) , il faudra l'identifier, ainsi que les autres UC dans les AV adhoc, voir Fonds Euros.

Linxea Spirica presente l'avantage d"avoir des frais de versement AV = 0 , donc que les frais de souscription de la SCPI, et un large choix UC.

On va probablement voir apparaitre les AV Garance, Corum Life, Linxea Zen (Apicil) dans le paysage .... avec leurs caracteristiques à expliciter

Les AV dispo pour ces 3 SCPi sont déjà identifiées dans ma synthèse



Les frais sont aussi déjà indiquées dans ma synthèse globale : Colonne "Frais souscription AV"



Hormis Garance (frais à négocier et 0% en arbitrage), les frais d'entrée sont à 0%
Y compris pour Corum Life : Frais SCPI identique au direct et aucun frais de souscription supplémentaire