Fonds obligataire daté à 7 %

[lebadeil]

Bonjour à tous,
Je tiens tout d abord à remercier tous les experts ici qui au fil des semaines apportent une valeur ajoutée incroyable !
je suis novice sur les fonds obligataires;
j avais bien suivi l'année dernière vos échanges et j avais donc investi début d'année sur
FR00140081Y1
CARMIGNAC CREDIT 2027 A EUR ACC

FR0013505450
TIKEHAU 2027

mais j'ai effectué un arbitrage ce matin sur mon AV d'une partie de mes ETF SP500 et World vers ceux ci-dessus à nouveau.
Mais j ai lm'impression que j airai mieux fait d'investir sur Carmignac 29 ou 31 plutot que rempiler sur le 27 !

par ailleurs j ai 80% de mon CTO sur le Monétaire CSH2
About AMUNDI SMART OVERNIGHT RETURN UCITS ETF ACC


le rendement est maigre désormais mais sécurisant; je me demande si pas mieux de passer sur de l'obligataire daté également ?

Seriez vous en capacité de m'aider dans mes interrogations ?

Je vous remercie par avance

Bonjour @ldirectori, et bienvenue pour ton 1e message.
Tu trouveras sur cette file plusieurs argumentaires en regard de l'investissement sur les FD de longue duration. Bonne réflexion.

 

[Stef29]

Hello,
J'ai vu aussi KEREN 2029 FR001400J5O4
dispo chez placement direct et lucya cardif à vérifier.

 

[idirectori]

Bonjour et bienvenu sur le forum,
pour te répondre il nous faut un peu plus d'éléments , notamment ton horizon de placement ( sur quelle durée) ?, et ton appétence aux risque ( quel % de ton investissement tu es prêt à perdre si ça chute pour espérer gagner plus si ça monte ) ?.

Oui vous avez raison !
Alors le risque je le prends sur la Crypto (15% de mon patrimoine financier) et sur CTO + PEA + PER + AV avec 25% de mon patrimoine;
le solde est sur de l'obligataire (Carmignac 27 + Tikeau 27 cités) environ 15% et Monétaire CSH2 (le solde donc environ 45%)
je souhaite donc avoir le meilleur rapport rendement et risque quasi nul sur ces deux dernières poches.
Elles agissent soit en tant que matelas sécurisant, soit poche permettant d'investir en qu a de krack boursier pour saisir les opportunités.

 

[idirectori]

Bonjour @ldirectori, et bienvenue pour ton 1e message.
Tu trouveras sur cette file plusieurs argumentaires en regard de l'investissement sur les FD de longue duration. Bonne réflexion.

Merci de votre retour,
mais justement pour un profane comme moi, je n'arrive pas à projeter les perf passées des FD à 2 ou 3 ans et donc savoir si je devrais arbitré mes fonds monétaires vers des FD, ou si mes FD Carmignac 27/Tikeahau 27 seraient mieux en les convertissant en 29 ou 31.

 

[idirectori]

Ah je me rends surtout compte que les FD ne sont pas dispo sur CTO (que ce soit Degiro ou IBKR) et non plus sur PEA (Fortuneo), donc difficile de trouver une alternative à mes fonds monétaires (CSH2 sur Degiro + IBKR,
Réserve Ecureuil (C) EUR FR0010177378 sur PEA Fortuneo) ; c est bien ma veine

 

[idirectori]

Les meilleurs fonds des 4 dernières semaines - ceux sur lesquels il fallait re-entrer à la mi avril

Sur ces 8 fonds, 5 sont des Fonds datés

Afficher la pièce jointe 43687

Merci pour ces infos;
Quand vous dites re-rentrer, c est qu'il y avait opportunité à sortir des fonds ? Donc faudrait appliquer une stratégie de trading sur les fonds comme on le fait sur les actions et ETF selon vous ?
Votre graphique représentent l evolution du prix des fonds c est bien cela ?

 

[Deedjo]

Est ce que une notation B+ (risque associé) avec un rendement normalement meilleur (mais pas évident pour Sextant Regatta), vous semble acceptable pour un horizon aussi long ?

De plus, Mandarine 2030 affiche 1% de frais de gestion contre 1,2 pour Sextant Regatta 2031. Note moyenne de B+, exposition forte de Mandarine aux US.

 

[pchmartin]

Merci pour ces infos;
Quand vous dites re-rentrer, c est qu'il y avait opportunité à sortir des fonds ? Donc faudrait appliquer une stratégie de trading sur les fonds comme on le fait sur les actions et ETF selon vous ?
Votre graphique représentent l evolution du prix des fonds c est bien cela ?

On peut pas appeler ça du "Trading" surtout avec l'AV et ses délais .. mais effectivement, quand ça s'est mis à chuter en Avril ( beaucoup moins que les Actions, bien entendu) on est à certain nombre à avoir arbitré pour du Monétaire pour se protéger , puis quand on a vu la remontée s'amorcer on a re-arbitré pour des FDs ou FOs.

Voilà ce que ça donne par Catégorie de Fonds et par Phase ... celui qui est resté sur les cases vertes à eu le meilleur résultat ..
Je suis bien conscient que ce n'est pas la façon "normale" d'investir dans les Fonds Obligataires, mais tant que ca bat un bête fonds euro sans bonus dont on ne connaitra la performance que l'an prochain, je préfère ..

ps: les graphiques représentent le % d'évolution des VL de fin de semaine depuis le début de l'année

 

[lebadeil]

Bonjour

Mise à jour des fonds datés #fondsdates & fonds obligataires #fondsoblig

Une semaine neutre ou légèrement positive pour l'ensemble des fonds

Les couleurs YTD indiquent la performance / taux monetaire.
Jaune = taux monetaire 1.0%, Orange < taux monetaire

Complement de mise à jour des propriétés des fonds avec les reportings d'Avril

Enjoy !

 

[lebadeil]

#mesfondsdates

Ci dessous la situation de mon portefeuille en fonds datés / fonds obligataires / Fonds obligataires CT.

J'avais fait le pari il y a 1 mois, d'un apaisement progressif des marchés, en sachant qu'on ne reviendrait pas de suite à la situation d'avant crise. C'est dans cet esprit que je suis revenu progressivement sur les FD & FO

Je reste attentif à la situation des taux souverains (en particulier aux US), spread HY, inflation, géopolitique ....

J'ai investi plus spécifiquement sur Carmignac 2031 et Sycoyield 2030 en acceptant le principe de rester jusqu'à l’échéance dans un schema dégradé (si besoin), ou en vendant avant l'échéance en cas de marché favorable > YTM.

C’était un cas d'opportunité il y a environ 1 mois, en rentrant sur un point d'entrée bas, et un YTM-frais favorable.

Carmignac Portfolio est sans échéance, mais devrait participer au rendement, dans un schema d’équilibre risque/rendement.

Carmignac Portfolio Flexible a été assez resilient dans la traversée de la crise, et se trouve 1e au classement YTD.

Les fonds obligataires CT ou prudents permettent de remplir les %oblig en UC (en particulier quand pas de fonds monetaire dispo dans une AV), pour toucher une prime fonds Euros, et/ou permettent l’équilibre global du portefeuille (cas particulier de Axiom Short Duration)

 

[lebadeil]

#mesactifs

Ci dessous la répartition de mes actifs financiers et illustration du % fonds obligataires (et datés) dans le portefeuille.

Ma position est volontairement defensive (peu adepte au risque) avec une poche actions à 10%, et une large part en fonds sécurisé (Monetaire, Fonds € , CAT)

Ma position en SCI et SCPI est volontairement limitée (équilibre avec d'autres actifs en immobilier physique)

J'ai gardé un peu de cash pour la partie actions, si le marché venait à s'agiter à nouveau.

 

[pchmartin]

Journée du 21 légèrement négative pour pratiquement tous les Fonds

La semaine reste cependant positive pour 17 fonds .. A suivre

 

[lebadeil]

Evolution des taux directeurs BCE et FED depuis Jan 2020, au 23 Mai 2025.
Écartement des courbes entre BCE et FED.

 

[lebadeil]

En marge de cette file, pour les nouveaux membres.
Vous appréciez mes tableaux, et vous souhaitez accéder aux syntheses des autres classes d'actifs en 1 clic ?

Ci dessous le lien avec l'ensemble de mes tableaux disponibles publiés sur le forum : FO, FD, CT, ETF, Fonds Euros, Monétaire, SCI, SCPI, ..... Enjoy !

https://www.moneyvox.fr/forums/fil/liste-des-tableaux-de-bord.50520/

 

[lebadeil]

Actualités - Le marché obligataire en alerte face au risque de dérapage du deficit aux États Unis (extrait Les Echos 23 Mai)

Les députés républicains ne sont pas les seuls à ne pas être convaincus par la « grande et belle loi » budgétaire de Donald Trump. Les détenteurs de dette américaine tolèrent de moins en moins bien l’idée d’un gonflement du déficit, à l’heure où l’appétit pour les actifs américains diminue dans le monde entier.

Les rendements des bons du Trésor à 30 ans à 5,15 %, jeudi, ont atteint leur plus haut niveau depuis 2007.
Les taux américains à 10 ans ont, eux, dépassé 4,60 %.

A l’origine de ces tensions exceptionnelles, figure d’abord la décision de Moody’s qui a remis le sujet de la dette au coeur des préoccupations des marchés, puis, fondamentalement, le débat autour des projets de baisses d’impôt.

Ces tensions sont d’autant plus préoccupantes que le dollar, lui, reste affaibli.

Les spécialistes des marchés obligataires surveillent aussi de très près ce qui se passe au Japon. Les rendements à 30 et 40 ans y sont à leur plus haut niveau historique.

 

[Lukas]

Les fonds datés 2030+, Carmignac Credit, Sextant Regatta et Sycoyield sont en perf négative pour la journée de jeudi. Pour le moment, ils sont en négatif sur la semaine, en attendant la VL du jour, connue lundi.

 

[Dom7859]

Les fonds datés 2030+, Carmignac Credit, Sextant Regatta et Sycoyield sont en perf négative pour la journée de jeudi. Pour le moment, ils sont en négatif sur la semaine, en attendant la VL du jour, connue lundi.

Oui baisse généralisée mercredi et jeudi pour mes FO/FD également.

 

[TOM2]

Le nouveau cadeau de Trump à l' Europe ne présage rien de bon à mon avis... À suivre

 

[lebadeil]

Source Investing.com 23 Mai , extrait

Plusieurs représentants de la Fed se sont exprimés cette semaine, offrant diverses perspectives sur la politique monétaire future.
Leur inquiétude collective concernant l’incertitude tarifaire montre que la porte se ferme probablement aux baisses de taux cette année.

Même après la récente détente des tensions commerciales, les responsables de la Fed restent méfiants. Les tarifs douaniers maintiennent l’inflation ferme et la croissance lente, avec des risques dans les deux directions.

 

[pchmartin]

Situation des Fonds au 22 ( sauf Schelcher HY encore au 21)

6 Fonds seulement font mieux que le Monétaire sur la semaine ( au Jeudi )
11 Fonds ont une semaine positive et 12 ont une semaine négative

Omnibond devient le meilleur fonds sur la période de remontée ( depuis le 17/4) 1,97%; le monétaire ayant fait 0,22%-0,25% suivant les produits .. les 3 plus mauvais sont Carmignac Securité, BNP Bd6M et Groupama.