L'essentiel
- Les taux d'intérêt des livrets d'épargne réglementée en France baisseront à partir du 1er août, selon une annonce du gouvernement et de la Banque de France.
- Les intérêts de ces livrets sont calculés par quinzaine, une règle qui peut être moins favorable pour l'épargnant par rapport à d'autres pays qui calculent les intérêts au jour le jour.
- Certaines banques en ligne françaises proposent des comptes de dépôts rémunérés, avec calcul des intérêts au jour le jour et versement mensuel de ces intérêts.
Un peu plus d'un demi-point pour le Livret A et le LDDS (de 2,4 à 1,7% nets d'impôts) et pour le LEP (de 3,5% à 2,7%) : le rendement de vos livrets d'épargne réglementée va s'inscrire en baisse dès le 1er août. L'information a été officialisée la semaine dernière par le gouvernement, sur proposition de la Banque de France.
Évidemment, une baisse de taux n'est jamais une bonne nouvelle pour l'épargnant. Pourtant, rappelons-le : cela ne les empêchera de rester des refuges incontournables pour protéger vos petites économies contre la hausse des prix. L'inflation, en effet, se situe à environ 1% en ce moment.
Autre motif de consolation, il existe des solutions pour optimiser la gestion de vos liquidités et limiter (un peu) l'effet de ces baisses de taux. Premier conseil : n'accumulez pas trop d'argent sur votre compte courant. Conservez-y le strict nécessaire pour affronter les dépenses du quotidien et placez le reste sur un compte rémunéré.
Faut-il garder tout votre salaire sur votre compte bancaire ?
Second conseil : faites l'effort de maximiser votre production d'intérêts. Et pour y parvenir, il vous faut mettre le nez sous le capot et bien comprendre comment sont calculés les intérêts de vos livrets.
Comprendre la règle des quinzaines
La mention apparaît systématiquement dans les descriptifs des livrets réglementés, et plus généralement de tous les livrets d'épargne : « Intérêts calculés par quinzaine ».
Pour comprendre cette mention, commençons par rappeler que chaque opération, versement ou retrait, sur un livret bancaire dispose de deux dates de référence :
- la date réelle de l'opération, c'est-à-dire le jour où vous effectuez le versement (ou le retrait) ;
- sa date de valeur, c'est-à-dire celle à partir de laquelle la somme versée (ou retirée) commence (ou cesse) de générer des intérêts.
Avec le système des quinzaines, il n'y a que deux dates de valeur chaque mois : le 1er et le 16 du mois. Plus concrètement, cela signifie que le calcul des intérêts débute :
- le 16 du mois pour tout versement réalisé entre le 1er et le 15 ;
- le 1er du mois suivant pour tout versement réalisé à partir du 16.
À l'inverse, les sommes retirées cessent de produire des intérêts :
- le 1er du mois pour tout retrait effectué entre le 1er et le 15 ;
- le 16 du mois pour un retrait effectué le 16 ou après.
Une règle peu favorable
Soyons clairs : cette règle vous est peu favorable. Dans d'autres pays, la date de valeur correspond à la date de l'opération, les intérêts sont calculés au jour le jour et versés en fin de mois. Pas en France où (sauf exception, lire plus bas) la règle des quinzaines et le versement des intérêts une fois par an s'appliquent, non seulement, aux livrets d'épargne réglementée, mais plus généralement à tous les livrets d'épargne.
Conséquence de ce particularisme : tout virement entre deux livrets entraîne immanquablement la perte d'une quinzaine d'intérêts, soit d'1/24 de ce que la somme transférée vous rapporte sur un an. Et ce, y compris si les deux livrets sont détenus dans la même banque. En effet, la réglementation interdit les virements directs de livret à livret : l'argent doit nécessairement transiter par un compte courant.
Une parade pour minimiser les pertes
Heureusement, il existe une parade pour minimiser les pertes en cas de mouvement depuis votre livret vers un compte courant. Le solde de votre compte courant s'approche de zéro ? Vous attendez le débit d'une grosse somme ? Dans ce cas de figure, il est conseillé de puiser dans votre compte épargne pour approvisionner votre compte et éviter le découvert et les frais qui vont avec. Faites-le toutefois avec discernement : décaler le virement d'un jour ou deux peut vous éviter de perdre une quinzaine d'intérêts.
Dans la mesure du possible, effectuez vos retraits après le 15 ou le 30 et vos versements avant le 16 ou le 1er du mois. Avec un Livret A rémunéré à 2,50%, vous éviterez, par exemple, de perdre un peu plus d'euro d'intérêts sur un retrait de 1 000 euros.
Des comptes rémunérés au jour le jour
Vous voulez plus de souplesse dans la gestion de votre épargne ? Certains acteurs du marché français proposent désormais des comptes de dépôts rémunérés, avec rémunération au jour le jour et versement mensuel des intérêts. C'est le cas des banques en ligne bunq, N26, Revolut, Trade Republic ou encore de Sumeria. Le compte courant rémunéré de Trade Republic, accessible gratuitement, permet par exemple une rémunération de 2% brut.
